SWIFT anunció hoy los resultados de su prueba de interoperabilidad blockchain realizada con más de una docena de instituciones financieras, incluidas BNP Paribas, Citi y DTCC. Utilizó una combinación de mensajería SWIFT y el Protocolo de interoperabilidad entre cadenas (CCIP) de Chainlink para integrar sistemas heredados con una purple de prueba pública de Ethereum y Avalanche.
La tokenización promete proporcionar eficiencias significativas que permitirán ofrecer algunos activos a los inversores en denominaciones mucho más pequeñas o fraccionamiento. Esto ampliará el grupo potencial de inversores. Un informe de investigación reciente sobre valores respaldados por activos blockchain en China cuantificó estos beneficios. Y una encuesta institucional de BNY Mellon encontró que el 97% ve el potencial de la tokenización para la gestión de activos.
Sin embargo, hasta ahora muchas de las soluciones de tokenización de blockchain están creando nuevos silos. Y la integración de docenas de soluciones se convierte en una tarea costosa, lo que socava los posibles ahorros de costos.
El informe Swift adjunto afirma que «las empresas prefieren aprovechar su infraestructura existente, implementaciones de mensajes y procesos comerciales probados para conectarse a los libros de contabilidad de blockchain, donde los tokens se registran de una manera que sea appropriate y segura».
Por lo tanto, el experimento de SWIFT pretende mostrar que podría actuar potencialmente como proveedor centralizado, permitiendo a las instituciones financieras utilizar sus configuraciones de mensajería SWIFT existentes para interactuar con múltiples cadenas de bloques.
«Para que la tokenización alcance su potencial, las instituciones deberán poder conectarse sin problemas con todo el ecosistema financiero», dijo Tom Zschach, director de innovación de Swift. «Nuestros experimentos han demostrado claramente que la infraestructura Swift segura y confiable existente puede proporcionar ese punto central de conectividad, eliminando un enorme obstáculo en el desarrollo de la tokenización y desbloqueando su potencial».
Las instituciones financieras que participaron incluyeron ANZ, BNP Paribas, BNY Mellon, Citi, Clearstream, Euroclear, Lloyds Lender, Six Electronic Exchange (SDX) y (DTCC).
Mensajería frente a DLT nativo
En el informe, Swift reconoce que el Banco de Pagos Internacionales (BPI) ha destacado el concepto de Libro mayor unificado. Esto admite activos digitales como CBDC, tokens de depósito y activos tokenizados. Un enfoque alternativo es integrar lo nuevo con lo antiguo aprovechando tecnologías heredadas como la de Swift.
De hecho, Swift ya participó en un experimento estilo Unified Ledger: la Controlled Liability Network (RLN). Podría decirse que Swift podría ser uno de los candidatos para operar dicha pink. El único inconveniente es que se ha convertido en una entidad politizada, sin que sea culpa suya.
Dado que las plataformas de tokenización son incipientes, será necesaria una transición más gradual de las plataformas heredadas a las nuevas. Y es muy possible que la mensajería rápida desempeñe un papel importante.
Sin embargo, el objetivo ultimate dentro de diez a quince años debe ser más nativamente electronic para cosechar las eficiencias prometidas.
El informe también profundiza en numerosos temas relacionados con la tokenización. Por ejemplo, los participantes citaron que el obstáculo número uno para la adopción generalizada period la claridad regulatoria.
Las preguntas planteadas incluyen ¿quién es financieramente responsable por la falla de un puente de cadenas cruzadas? Cuando un token se transfiere de una cadena a otra, ¿debería quemarse en la cadena de origen? ¿O debería bloquearse en la primera cadena y envolverse en la nueva cadena?
En el futuro, Swift planea continuar el trabajo exploratorio con un mayor enfoque en los libros de contabilidad públicos autorizados. También puede investigar la posibilidad de proporcionar repositorios de datos privados para datos fuera de la cadena y tecnología que mejore la privacidad, como pruebas de conocimiento cero.
