Con los mercados de EE. UU. fuera de negociación debido al feriado del Día de la Independencia, el entorno de riesgo se encontró con un tono más moderado sin muchos datos económicos para ponerse al día. Los mercados europeos se mantuvieron estables o ligeramente a la baja en una sesión poco negociada, mientras que, en el momento de escribir este artículo, los futuros de acciones de EE. UU. también están en espera.
El enfoque del mercado hoy estará en las actas del Comité Federal de Mercado Abierto (FOMC). Con los pronósticos de tarifas terminales más altos en su reunión anterior, se buscará más claridad en las opiniones de los formuladores de políticas sobre esa guía en las próximas minutas. Dicho esto, se podría percibir que las minutas están algo desactualizadas, dado que tenemos una serie de sorpresas económicas positivas y una cifra de inflación PCE subyacente más suave de lo esperado publicada después de la discusión de la Fed. Las expectativas de las tasas de mercado tampoco se han visto alteradas por el discurso de línea dura anterior de la Fed, lo que sugiere que es posible que tenga que tomar mucho más de las minutas de la Fed para convencer a los mercados de una perspectiva más agresiva.
Habiendo negociado en gran medida en un patrón de largo alcance desde noviembre del año pasado, el DJIA está de vuelta para volver a probar el borde superior de la zona de consolidación una vez más en el nivel de 34.500. Habiendo fallado en encontrar un avance por encima de este nivel en múltiples ocasiones desde finales de 2022, ha servido como un nivel clave de resistencia a observar, acompañado de máximos más bajos recientes en el Índice de Fuerza Relativa (RSI) diario. El DJIA más centrado en el valor ha subido un 3,9 % en lo que va del año, muy por detrás del 33 % del Nasdaq Composite. Dado que las conversaciones sobre el repunte del riesgo se vuelven más amplias, una ruptura por encima de este nivel puede estar justificada para proporcionar una mayor convicción para un mayor rendimiento de recuperación en las acciones de valor. Cualquier ruptura por encima del nivel de 34.500 podría allanar el camino para volver a probar su máximo de abril de 2022 a continuación.
Fuente: Gráficos de IG
Abierto de Asia
Las acciones asiáticas parecen preparadas para una apertura ligeramente más débil, con Nikkei -0,44 %, ASX -0,26 % y KOSPI -0,24 % en el momento de escribir este artículo. Las acciones chinas lograron mantenerse en verde ayer, con el índice Hang Seng subiendo un 0,6%.
Como seguimiento a la decisión de China de restringir materiales clave para la fabricación de semiconductores, EE. UU. planea restringir el acceso chino a los servicios de computación en la nube de EE. UU., según un informe del Wall Street Journal. Antes de la visita de la Secretaria del Tesoro de los EE. UU., Janet Yellen, a Beijing esta semana, las acciones recientes de ambos lados parecen ser una muestra de su postura firme en la relación bilateral, potencialmente para mostrar su ventaja competitiva para ganar influencia en cualquier discusión. Cualquier resolución o inacción de la visita podría enfocarse en la próxima semana.
Más adelante, la lectura del índice de gerentes de compras (PMI) de servicios de China estará en el radar hoy para proporcionar pistas sobre cómo se ha estado desarrollando la recuperación económica impulsada por el consumo del país. Desde principios de año, la lectura ha superado las expectativas en 5 de las 6 ocasiones anteriores, lo que puede traducirse en cierto alivio a corto plazo para las acciones chinas si la tendencia continúa.
La conclusión de la reciente reunión del Banco de la Reserva de Australia (RBA) fue una pausa agresiva, en la que el AUD/JPY subió ligeramente para volver a probar el nivel de resistencia de 96,84. Esto sigue después de un rebote de una línea de tendencia alcista en el nivel 95.34, que también marcó una resistencia horizontal convertida en soporte. Habiendo negociado en máximos y mínimos más altos desde marzo de este año, cualquier movimiento por encima del nivel de 96.84 podría apuntar a volver a probar su máximo del año hasta la fecha a continuación, seguido por el nivel de 98.75.
Fuente: Gráficos de IG
En la lista de vigilancia: USD/EUR dirigiéndose más cerca hacia el ápice del triángulo ascendente
Después de caer un 10% desde septiembre de 2022, los compradores han estado intentando recuperar algo de control desde principios de este año, con una formación de patrón de triángulo ascendente hasta la fecha. Mucho aún espera por ahora, con las divergencias bajistas en RSI y MACD que apuntan a un impulso alcista menguante en los máximos recientes.
El nivel de 1.360 servirá como resistencia inmediata a superar más adelante. Una nueva prueba reciente de la línea de tendencia del triángulo superior alrededor del nivel de 1.360 no logró encontrar un avance por tercera vez este año, dejándolo como un nivel de resistencia clave para observar. Cualquier movimiento posterior por encima de este nivel podría reflejar mejor el control de los compradores, lo que puede allanar el camino para volver a probar el nivel de 1.376 a continuación. En el lado negativo, el soporte ascendente de la línea de tendencia inferior de la formación del triángulo servirá como soporte alrededor del nivel de 1.340.
Fuente: Gráficos de IG
Martes: Mercados estadounidenses cerrados por vacaciones, DAX -0,26%, FTSE -0,10%
