WASHINGTON – Si bien los escándalos en la industria de las criptomonedas parecen no tener fin, los formuladores de políticas de Washington parecen tener poco interés en impulsar una legislación para codificar la estructura de la industria.
El último zapato en caer es el acuerdo multimillonario de Binance con las autoridades estadounidenses y la renuncia de su CEO esta semana. Antes de eso vino la condena del fundador de FTX, Sam Bankman-Fried, por robar miles de millones a los clientes y la implosión de empresas criptográficas más pequeñas que costaron a los inversores grandes sumas de dinero.
Cuando las criptomonedas colapsaron y varias empresas quebraron el año pasado, el Congreso consideró múltiples enfoques sobre cómo regular la industria en el futuro. Sin embargo, la mayoría de esos esfuerzos no han llegado a ninguna parte, especialmente en este año caótico dominado por las tensiones geopolíticas, la inflación y las próximas elecciones de 2024.
De hecho, el apetito por nuevas reglas parece más disminuido que nunca.
La secretaria del Tesoro de Estados Unidos, Janet Yellen, dijo el martes que las regulaciones existentes ya se aplican a las criptomonedas en una conferencia de prensa en la que anunció el acuerdo de 4 mil millones de dólares con Binance: «Creo que las acciones de hoy muestran que nos tomamos en serio la aplicación de regulaciones estrictas que ya existen para garantizar que las criptomonedas sean ilegales». Las transacciones no son fomentadas por entidades de criptomonedas», dijo.
“En casos como este, donde hay violaciones de una naturaleza verdaderamente atroz”, dijo, “por supuesto que queremos asegurarnos de que nuestras herramientas estén actualizadas y ajustadas para que podamos abordar las amenazas emergentes. Creemos que tenemos herramientas sólidas y las hemos estado utilizando cada vez más para contrarrestar este tipo de abuso».
Y un grupo de más de 100 legisladores, en su mayoría demócratas, dijo en octubre que la responsabilidad de prevenir el uso de criptomonedas para financiar el terrorismo pertenece a la Casa Blanca, y pidió a la Administración Biden que actúe.
Changpeng Zhao, director ejecutivo de Binance, se declaró culpable el miércoles de un delito grave relacionado con no prevenir el lavado de dinero en la plataforma. Zhao renunció y Binance admitió violaciones de la Ley de Secreto Bancario y aparentes violaciones de los programas de sanciones, incluida la falta de implementación de programas de informes para transacciones sospechosas.
Como parte del acuerdo de conciliación, el Tesoro de los EE. UU. dijo que Binance estará sujeto a cinco años de monitoreo y «importantes compromisos de cumplimiento, incluso para garantizar la salida completa de Binance de los Estados Unidos». Binance es una sociedad de responsabilidad limitada de las Islas Caimán.
El Fiscal Standard de los Estados Unidos, Merrick Garland, calificó el acuerdo como una de las sanciones corporativas más grandes en la historia del país.
Ahora, las entidades criptográficas más grandes de los últimos años (Binance, Coinbase y FTX) se encuentran en graves problemas legales, están bajo investigación o han colapsado por completo.
Sin el Congreso, los reguladores federales como la Comisión de Bolsa y Valores han intervenido para tomar sus propias medidas coercitivas contra la industria, incluida la presentación de demandas contra Coinbase, Binance y Kraken, tres de las mayores bolsas de criptomonedas. La SEC acusó a Kraken esta semana de operar su plataforma de comercio de cifrado como una bolsa de valores no registrada.
Además, PayPal recibió una citación de la SEC relacionada con su moneda estable PayPal USD, dijo la compañía en una presentación ante los reguladores de valores este mes. La empresa dice que está cooperando con las autoridades.
Algunos miembros del Congreso se han opuesto a las acciones de la SEC sobre las criptomonedas, argumentando que la SEC necesita la aprobación del Congreso para justificar perseguir a los malos actores, o que las criptomonedas deberían regularse más como una materia prima, que estaría bajo la jurisdicción de la Comisión de Comercio de Futuros de Materias Primas. Uno o ambos de esos argumentos han sido presentados por legislaturas de ambos partidos políticos.
Los senadores Debbie Stabenow, demócrata por Michigan, y John Boozman, republicano por Arkansas, propusieron el año pasado entregar la autoridad regulatoria sobre criptomonedas como bitcoin y ether a la CFTC. Stabenow y Boozman encabezan el Comité de Agricultura del Senado, que tiene autoridad sobre ese regulador.
Entonces, si bien el Congreso ha hecho propuestas, aún tiene que actuar. Parte de la renuencia a actuar se debe a la incapacidad de los legisladores para unirse en torno a qué son las criptomonedas en primer lugar y, además, a la oposición de algunos miembros poderosos del Congreso a las criptomonedas en standard.
Uno de los miembros que se opuso es el senador Sherrod Brown, demócrata por Ohio, presidente del Comité Bancario del Senado.
Brown se ha mostrado muy escéptico respecto de las criptomonedas como concepto y, en basic, se ha mostrado reacio a otorgarles la bendición del Congreso a través de la legislación. Ha celebrado varias audiencias en el comité sobre cuestiones de criptomonedas, que van desde el impacto negativo en los consumidores hasta el uso de las monedas para financiar actividades ilícitas, pero no ha presentado ninguna legislación fuera de su comité.
«Los estadounidenses continúan perdiendo dinero todos los días en estafas y fraudes con criptomonedas», dijo Brown en un comunicado después de que Bankman-Fried fuera condenado. «Necesitamos tomar medidas enérgicas contra los abusos y no podemos permitir que la industria de la criptografía escriba su propio libro de reglas».
En la Cámara, este verano fue aprobado por el Comité de Servicios Financieros de la Cámara un proyecto de ley que pondría barreras regulatorias en torno a las monedas estables (criptomonedas que se supone que están respaldadas por activos duros como el dólar estadounidense). Pero ese proyecto de ley no ha obtenido ningún interés por parte de la Casa Blanca y el Senado.
Los defensores de los consumidores se muestran escépticos sobre la necesidad de nuevas reglas o la utilidad de las criptomonedas en sí.
«La anarquía, si no las actividades criminales, de las criptomonedas continuarán y aumentarán hasta que todos los fiscales, reguladores y funcionarios electos obliguen a la industria a actuar como todas las demás personas y empresas respetuosas de la ley en la industria financiera», dijo Dennis Kelleher, presidente de Superior Marketplaces. una organización sin fines de lucro que trabaja para “construir un sistema financiero más seguro para todos los estadounidenses”, según su sitio net.
Mientras que algunos analistas dicen que los juicios por fraude, los acuerdos y los cargos penales señalan una nueva period para el desarrollo de las criptomonedas.
Yiannis Giokas, director senior de activos digitales de Moody’s Analytics, dijo que el acuerdo entre las autoridades estadounidenses y Binance «marca el final de una era».
«A medida que las monedas digitales se vuelven más comunes y los actores institucionales ingresan al espacio, las regulaciones y la aplicación se volverán más estrictas para garantizar el cumplimiento y la protección del consumidor. El desarrollo de ayer marca el mismo punto de inflexión que vimos antes en la intersección de .com y article-.com eras.”
