En este artículo, evalué dos acciones de criptomonedas, Coinbase (NASDAQ: MONEDA) y plataformas antidisturbios (NASDAQ: DISTURBIOS), utilizando la herramienta de comparación de TipRanks para determinar cuál es mejor. Una mirada más cercana sugiere una visión bajista para Coinbase y una visión alcista para Riot Platforms.
Coinbase opera la plataforma de intercambio de criptomonedas más grande de EE. UU. por volumen de operaciones, mientras que Riot Platforms es una empresa de infraestructura electronic y minería de bitcoins. Las acciones de Coinbase se han disparado un 66% en los últimos tres meses y un 307% en lo que va del año.
Mientras tanto, las acciones de Riot Platforms han subido un 338% comparable en lo que va del año, incluida una ganancia del 35% en los últimos tres meses.
Las ganancias similares de Coinbase y Riot Platforms en lo que va del año demuestran cómo ambas están vinculadas a Bitcoin (BTC-USD), que ha aumentado un 67% en los últimos tres meses, igualando casi exactamente la ganancia de tres meses de Coinbase. Mientras tanto, la criptomoneda ha subido un 164% en lo que va del año.
Una mirada más cercana a Coinbase y Riot Platforms es para determinar qué acción de criptomonedas es mejor. Sin embargo, dado que abordan el mercado desde dos ángulos diferentes y ninguna de las empresas es rentable, una comparación de sus valoraciones puede ser menos útil que una comparación de los otros factores que se analizan a continuación.
Coinbase (NASDAQ: MONEDA)
Algunas dinámicas interesantes con Coinbase sugieren que podríamos estar en las primeras etapas de una corrección. La acción ha retrocedido un poco desde su máximo de 52 semanas, pero sigue en territorio de sobrecompra. Coinbase se ha enfrentado a la presión de venta de personas internas y de al menos un cripto alcista conocido y de larga knowledge, lo que sugiere que una visión bajista podría ser apropiada.
Lo que es importante tener en cuenta sobre la actividad de uso de información privilegiada en Coinbase es que la mayoría de esas ventas han sido transacciones de venta automática, que no superan el medidor de TipRanks para medir las ventas de información privilegiada porque se consideran «ventas no informativas». Sin embargo, una gran cantidad de esas ventas no informativas fueron en realidad transacciones de venta automática, lo cual es elementary.
Los iniciados a menudo establecen precios a los que vender automáticamente las acciones de su empresa como parte de sus planes comerciales preestablecidos. Por lo tanto, la gran cantidad de ventas de automóviles sugiere que los conocedores no esperan que las acciones de Coinbase aumenten mucho más que los niveles actuales.
Además, la veterana cripto alcista Cathie Wooden de ARK Commit se ha estado deshaciendo de las acciones de Coinbase recientemente, lo que se suma a la presión de venta de los insiders al deshacerse de otros $24,3 millones en acciones el miércoles.
Finalmente, Coinbase ha estado en territorio de sobrecompra durante algún tiempo. Si bien su índice de fuerza relativa (RSI) ha retrocedido un poco en medio de todas esas ventas, permanece en 76, lo que sugiere que las acciones de Coinbase están sobrecompradas ya que su RSI está por encima de 70.
¿Cuál es el precio objetivo de las acciones de COIN?
Coinbase tiene una calificación de consenso de Mantener basada en siete calificaciones de Compra, seis Retenciones y siete de Venta asignadas durante los últimos tres meses. A 95,78 dólares, el precio objetivo promedio de las acciones de Coinbase implica un potencial de caída del 29,7%.
Plataformas antidisturbios (NASDAQ:RIOT)
Si bien Coinbase ciertamente está vinculado a las fluctuaciones en el precio de Bitcoin, como minero de Bitcoin, Riot Platforms está aún más vinculado a ello. De hecho, el modelo de negocio de Riot Platforms como minero en lugar de un intercambio de cifrado ha proporcionado algunos catalizadores positivos adicionales para el precio de sus acciones. Por tanto, una visión alcista puede ser apropiada.
No se puede negar que Riot Platforms ha informado recientemente sobre noticias interesantes. De hecho, su actualización de producción y operaciones de noviembre reveló una promesa serious para el futuro de la empresa. Riot Platforms informó que produjo 18,4 Bitcoins por día el mes pasado frente a 14,8 en octubre y 17,4 en noviembre de 2022.
Por supuesto, Bitcoin también subió el mes pasado, impulsando el precio neto promedio por Bitcoin vendido a $36,278 en noviembre desde $28,408 en octubre y $18,009 en noviembre de 2022. Mientras tanto, la dependencia de la compañía de los créditos de energía, que recibe de su compañía de servicios públicos para cerrar durante los períodos de máxima demanda de electricidad, ha disminuido considerablemente. De hecho, la cantidad de créditos de energía utilizados cayó un 77% desde octubre y aumentó sólo un 1% año tras año.
De cara al futuro, se espera que el próximo evento de reducción a la mitad de Bitcoin sea a principios de 2024, lo que reducirá a la mitad el pago a los mineros. En los últimos tres eventos de reducción a la mitad, el precio de Bitcoin se disparó debido a un cambio repentino en el equilibrio entre oferta y demanda.
Antes del próximo evento de reducción a la mitad, Riot Platforms continúa desplegando más mineros, con su recuento de plataformas de noviembre aumentando un 6% mes tras mes y un 56% año tras año. Por lo tanto, la compañía parece bien posicionada para beneficiarse enormemente de ese próximo evento de reducción a la mitad, especialmente porque continúa desplegando más mineros.
Desafortunadamente, los mineros de Bitcoin tienen costos extraordinariamente altos asociados con poner más mineros en línea y reemplazar aquellos que se desgastan. Como resultado, Riot Platforms nunca ha sido rentable. En typical, los analistas parecen esperar que la empresa registre su pérdida final en 2024 y genere 160 millones de dólares en ganancias en 2025.
Si eso sucede, las acciones de Riot Platforms probablemente se dispararán. El margen de ingresos netos de la compañía ha mejorado hasta el -110,2% en los últimos 12 meses, aunque empeoró drásticamente del -7,2% en 2021 al -196,6% en 2022. Por lo tanto, esta situación requiere un seguimiento cuidadoso para detectar un empeoramiento de la situación financiera de Riot Platforms. , pero por ahora, parece probable que haya más ventajas en 2024 debido a la reducción a la mitad de bitcoin. De hecho, la acción ha subido un 773% en los últimos cinco años, por lo que ciertamente es una ganancia a largo plazo para los inversores que pueden soportar la volatilidad extrema.
¿Cuál es el precio objetivo de las acciones de RIOT?
Riot Platforms tiene una calificación de consenso de Compra Fuerte basada en siete calificaciones de Compra, cero Retenciones y una Calificación de Venta asignadas durante los últimos tres meses. A 16,01 dólares, el precio objetivo medio de las acciones de Riot Platforms implica un potencial de subida del 8,47%.
Conclusión: bajista en COIN, alcista en RIOT
Si bien Coinbase y Riot Platforms se han beneficiado del aumento vertiginoso del precio de Bitcoin este año, sus diferentes modelos de negocio y otros factores revelan un claro ganador, al menos por ahora. Desafortunadamente, Coinbase se ha enfrentado a una importante presión de venta por parte de personas internas y al menos de un cripto alcista a largo plazo, todos los cuales probablemente estén obteniendo ganancias después del meteórico aumento de las acciones este año.
Sin embargo, hay suficientes otros catalizadores positivos para Riot Platforms que lo convierten en el claro ganador de esta pareja, incluida la próxima reducción a la mitad de Bitcoin, su número de mineros en constante aumento y su excelente informe operativo de noviembre.
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