Comercio de tendencia

Una introducción al comercio de tendencias

De las tres condiciones del mercado, las tendencias suelen ser las más buscadas. Esta es una condición de mercado atractiva para los comerciantes por varias razones, la clave de las cuales es el sesgo.

El futuro es incierto y siempre será así. Pero, cuando el comerciante observa una tendencia, existe la posibilidad de que continúe. Y cuando hay una razón para que exista esa tendencia, como que el banco central representativo está subiendo las tasas o tal vez solo son las cifras de inflación subiendo, lo que hace que los comerciantes esperen que el banco central suba las tasas en el futuro; y esa razón lógicamente podría proyectarse en mayores ganancias de precios si esas tendencias con la inflación continúan también.

Pero al igual que con muchas otras facetas del comercio, la tendencia es un tipo relativo de calificación, y hay algunas formas diferentes de denotar tendencias, cada una de las cuales tiene sus propias ventajas o desventajas. Pero el objetivo general con el comercio de tendencias para los comerciantes es observar una tendencia fuerte y luego formular hipótesis sobre formas de activar los intercambios en la dirección de ese movimiento. Y la vieja lógica de ‘compre barato, venda caro’ es a menudo un objetivo incorporado por los comerciantes durante tales situaciones.

Cómo definir la tendencia: marcos de tiempo

Este es un punto de conflicto clave para los nuevos comerciantes, pero si observa una tendencia en un gráfico de cinco minutos, puede estar completamente divorciado de lo que sucede con el gráfico diario o por hora. Y además, incluso para los comerciantes intermedios que están siguiendo una tendencia en un gráfico diario, bueno, eso puede ser diferente a la tendencia en el gráfico semanal que a menudo se usa para estrategias de swing.

Entonces, lo primero es lo primero, los comerciantes deben asegurarse de que están evaluando los mercados y las configuraciones en forma de manzanas con manzanas, y una forma de avanzar hacia este fin es fijar los marcos de tiempo que se utilizan en la estrategia.

Esto puede ser particularmente importante para las estrategias comerciales de tendencia, ya que el comerciante a menudo busca «comprar barato, vender caro» evaluando una tendencia y luego mirando un gráfico a más corto plazo para activar la entrada.

Si desea familiarizarse más con los marcos de tiempo de los gráficos que los comerciantes suelen usar para diferentes enfoques, tenemos una entrega completa sobre este tema en nuestra sección de educación.

Para los propósitos de este artículo, vamos a utilizar por defecto el enfoque de «comerciante swing», que a menudo busca tendencias en los gráficos diarios y gráficos de cuatro horas para obtener información de estrategia más específica que se puede usar para la entrada.

Cómo Definir Tendencia – Metodología

Una vez que se han decidido los marcos de tiempo de los gráficos, podemos pasar a la metodología. Existen numerosas formas en que los comerciantes pueden mirar para definir la tendencia, pero en este artículo nos vamos a centrar en algunas de las más comunes.

Promedios móviles

Esta es probablemente una de las formas más comunes de calificar las tendencias e incluso hay algunos promedios móviles populares que usarán los comerciantes. El promedio móvil de 200 días es, por supuesto, uno de los más comunes y este es un indicador popular que muchos comerciantes mantendrán en sus gráficos, tanto para los operadores experimentados como para los nuevos.

La desventaja del promedio móvil de 200 días es que puede no ser muy procesable dada la proximidad del precio. Si se desarrolla una tendencia fuerte, el precio puede seguir subiendo por encima de esa media móvil durante mucho tiempo. Y cuando la tendencia finalmente se calme y el precio se haya alejado de ese indicador, podría pasar un período prolongado de tiempo antes de que el precio vuelva a cruzar el promedio móvil. Por lo tanto, si bien este puede ser un filtro de tendencias fuerte y es muy popular entre varios técnicos, también puede no ser tan útil como lo que buscan muchos operadores en términos de diagnóstico de tendencias.

Esto ha motivado a los operadores a utilizar promedios móviles a más corto plazo, como 20, 50 o 100 períodos; lo que permite una mayor gradiente en el comercio de tendencia. En el siguiente gráfico, agregué promedios móviles en períodos de 20, 100 y 200, y puede ver cómo los indicadores más rápidos (con valores de entrada más bajos) responden más rápidamente a los movimientos de precios a corto plazo. Mientras que el promedio móvil de 200 días en azul es relativamente lento para responder.

EUR/USD con medias móviles aplicadas

Gráfico preparado por James Stanley

Cruces de medias móviles

Ampliando esa lógica, los operadores pueden trazar múltiples promedios móviles con el objetivo de calificar el impulso. Si, por ejemplo, el comerciante está utilizando un promedio móvil de 50 períodos, ese indicador debería reaccionar mucho más rápido a un nuevo movimiento de precios que un promedio móvil más largo, como 200 períodos. El hecho mismo de que la media móvil de 50 períodos cruce la media móvil de 200 períodos puede verse como una herramienta de tendencia, que apunta a la posibilidad de continuación una vez que se produzca el cruce.

Estos son increíblemente populares y es probable que los hayas visto mencionados en la televisión o en los medios. La media móvil de 50 períodos que cruza hacia arriba y por encima de la media móvil de 200 períodos se denomina «cruz dorada», mientras que el movimiento opuesto de la media móvil de 50 períodos que cruza hacia abajo y por debajo de la media móvil de 200 períodos se denomina «cruz de la muerte».

De manera similar, estas indicaciones se pueden usar como filtros de tendencia con la «cruz dorada» que funciona como un indicador alcista, mientras que la cruz de la muerte funciona como un indicador bajista que los comerciantes pueden usar para ayudar a determinar las entradas y salidas.

En el siguiente gráfico de GBP/USD, agregué círculos rojos alrededor de las «cruces de la muerte» y círculos azules alrededor de las «cruces doradas». Tenga en cuenta que cuando los mercados continúan con la tendencia, las señales de ese cruce de promedio móvil pueden funcionar bien. Pero, por otro lado, cuando los mercados están algo agitados, como lo estaban en el lado izquierdo del gráfico a continuación, esas señales pueden funcionar mal.

Gráfico diario GBP/USD: cruces dorados y de la muerte identificados

Gráfico preparado por James Stanley

Acción del precio

La acción del precio es un poco más subjetiva que los promedios móviles pero, de manera similar, este es un método común de diagnóstico de tendencias. Las tendencias alcistas mostrarán una serie de máximos y mínimos más altos. Mientras que las tendencias bajistas a menudo mostrarán lo contrario, mínimos más bajos y máximos más bajos.

Analizamos esto con mayor profundidad en nuestro artículo de tendencias de acción del precio, que se puede encontrar en nuestro submódulo de acción del precio.

Gráfico de precios diarios de GBP/USD

Gráfico preparado por James Stanley