Lionsgate está escindiendo su negocio de estudios de cine y televisión, mejor conocido por las franquicias cinematográficas “Los juegos del hambre”, “Saw” y “John Wick”, de la unidad de cable pago Starz.
Lionsgate, con sede en Santa Mónica, fusionará su brazo de estudio con Screaming Eagle Acquisition Corp., una empresa de adquisiciones con fines especiales, o SPAC, en un acuerdo que valora los activos en 4.600 millones de dólares.
Lionsgate comercializará públicamente su negocio de estudios como Lionsgate Studios en un esfuerzo por recaudar nuevo cash. Starz, que permanecerá en la empresa Lionsgate que cotiza en bolsa, no formará parte de Lionsgate Studios.
Lionsgate dijo que espera que la fusión recaude alrededor de 350 millones de dólares en money, que se utilizará en parte para ayudar a financiar la adquisición de eOne por 375 millones de dólares por parte de Lionsgate, el estudio de cine y televisión detrás de «Yellowjackets», que se transmite por la cadena Showtime de Paramount World.
Los SPAC son vehículos de inversión que cotizan en bolsa y creados con el propósito específico de adquirir otra empresa. Estos instrumentos financieros se hicieron populares en los últimos años como una forma para que las empresas salgan a bolsa o se escindan sin pasar por las molestias de una oferta pública inicial tradicional.
Lionsgate poseerá alrededor del 87,3% de las acciones de Lionsgate Studios, mientras que los accionistas e inversores de Screaming Eagle poseerán alrededor del 12,7%.
«Esta transacción crea una de las plataformas de contenido puro que cotizan en bolsa más grandes del mundo con la capacidad de ofrecer un valor incremental significativo a todas nuestras partes interesadas», dijeron el presidente ejecutivo de Lionsgate, Jon Feltheimer, y el vicepresidente, Michael Burns, en una declaración conjunta el viernes. «Hemos reunido todas las piezas para una próspera empresa de contenidos independiente con una sólida trayectoria de crecimiento financiero».
Se viene trabajando en una escisión desde hace varios años. Lionsgate compró Starz en 2016 en un acuerdo de 4.400 millones de dólares destinado a ayudar a la compañía a fortalecer su negocio dándole un distribuidor interno de televisión por cable para su programación. Pero con la caída de la televisión lineal, Lionsgate creía que la combinación de su negocio de estudios con Starz había impactado la valoración de sus activos. Starz es conocido por programas como «Outlander».
Al separar su negocio de cine y televisión, que tiene una extensa biblioteca de aproximadamente 20.000 títulos, Lionsgate podría encontrar un comprador para su negocio de estudios, un acuerdo que continuaría la fusión en curso de los principales estudios de Hollywood.
Los altos ejecutivos de Warner Bros. Discovery y Paramount World han entablado conversaciones preliminares sobre una posible fusión de sus empresas.
